6月22日，中國(guó)保險(xiǎn)行業(yè)協(xié)會(huì)在北京發(fā)布《中國(guó)養(yǎng)老金第三支柱研究報(bào)告》(以下簡(jiǎn)稱“報(bào)告”)。報(bào)告建議，我國(guó)養(yǎng)老金第三支柱應(yīng)優(yōu)先發(fā)展保險(xiǎn)保障和長(zhǎng)期儲(chǔ)蓄功能。

銀保監(jiān)會(huì)相關(guān)人士表示，發(fā)展養(yǎng)老金第三支柱應(yīng)立足國(guó)情，全面認(rèn)識(shí)并合理借鑒國(guó)際經(jīng)驗(yàn);應(yīng)準(zhǔn)確定位，合理劃分三支柱的定位和作用;應(yīng)保障優(yōu)先，建設(shè)符合國(guó)情的養(yǎng)老保障第三支柱。

在全面分析美國(guó)、英國(guó)、德國(guó)等8個(gè)國(guó)家和地區(qū)養(yǎng)老金體系及第三支柱發(fā)展情況后，報(bào)告結(jié)合我國(guó)國(guó)情特色、國(guó)家政策、國(guó)民偏好等因素，就我國(guó)養(yǎng)老金第三支柱發(fā)展提出以下四點(diǎn)建議。一是建立多樣化普惠養(yǎng)老保障體系。用稅優(yōu)政策來建立或撬動(dòng)發(fā)展養(yǎng)老金第三支柱是國(guó)際上的通行做法。日前下發(fā)的《關(guān)于開展個(gè)人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)試點(diǎn)的通知》對(duì)高收入納稅人群有較好的激勵(lì)作用，但中低收入人群可能因達(dá)不到個(gè)稅起征點(diǎn)無法享受。建議以此為開端，逐步引入直接補(bǔ)貼模式，讓更多人群享受政策福利，提升制度的公平性和覆蓋面，促使稅優(yōu)政策走向普惠，提高第三支柱替代率。二是建立養(yǎng)老金三支柱對(duì)接機(jī)制。養(yǎng)老金三支柱間存在功能重疊和市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，為解決這一沖突，不少國(guó)家打通了三支柱間的資金流動(dòng)。建議我國(guó)允許符合一定條件的參保人員或離職人員將第一支柱或第二支柱的個(gè)人賬戶直接轉(zhuǎn)移至第二支柱或第三支柱，實(shí)現(xiàn)市場(chǎng)化投資管理，以有效提升參與率。三是強(qiáng)調(diào)風(fēng)險(xiǎn)保障和長(zhǎng)期儲(chǔ)蓄屬性。

養(yǎng)老金具有儲(chǔ)蓄、保險(xiǎn)和再分配三大功能，《關(guān)于開展個(gè)人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)試點(diǎn)的通知》明確保險(xiǎn)業(yè)先行先試，在某種程度上也認(rèn)可了第三支柱以風(fēng)險(xiǎn)保障和長(zhǎng)期儲(chǔ)蓄為優(yōu)先的功能導(dǎo)向。建議第三支柱稅延養(yǎng)老保險(xiǎn)產(chǎn)品設(shè)計(jì)一定要以資金安全為底線。四是鼓勵(lì)多類機(jī)構(gòu)共同參與。借鑒國(guó)際經(jīng)驗(yàn)，建議鼓勵(lì)多類金融機(jī)構(gòu)共同參與，發(fā)揮各自在養(yǎng)老金積累期和領(lǐng)取期的不同功能和優(yōu)勢(shì)。

關(guān)鍵詞： 養(yǎng)老金 研究報(bào)告 行業(yè)協(xié)會(huì)