1月29日，中國人民銀行、國家外匯管理局發布《關于銀行業金融機構境外貸款業務有關事宜的通知》(以下簡稱《通知》)。《通知》將銀行境外人民幣貸款業務范圍由原來的“走出去”項目拓展至所有境外非金融企業，并統一銀行境外人民幣和外匯貸款業務辦理規定。包括3家政策性銀行、6家大型銀行、12家股份制銀行、3家城商行、3家外資銀行在內的27家銀行，在開展境外貸款業務時需遵循《通知》的規定，貸款余額在任一時點不得超過《通知》設定的上限。

《通知》將自3月1日起實施。

放寬境外人民幣貸款業務范圍

根據《通知》，境外貸款業務指具備國際結算業務能力的境內銀行在經批準的經營范圍內直接向境外企業發放本外幣貸款，或通過向境外銀行融出資金等方式間接向境外企業發放1年期以上本外幣貸款的行為。

對此，中國銀行研究院研究員梁斯表示，此前，境內銀行境外項目人民幣貸款業務范圍僅限于境外直接投資、對外承包工程以及出口買方信貸相關企業。《通知》大幅放寬了業務范圍，并在貸款期限上規定境內銀行可以向境外銀行融出一年以上的中長期資金。

與此同時，《通知》進一步建立起本外幣一體化的銀行境外貸款政策框架。

對于境內銀行發放的境外貸款投向，《通知》要求，境外貸款可應用于境外企業經營范圍內的相關支出，但不得用于證券投資和償還內保外貸項下境外債務，不得用于虛構貿易背景交易或其他形式的投機套利性交易，不得通過向境內融出資金、股權投資等方式將資金調回境內使用。因此，境內銀行應加強對境外貸款業務債務人審核，嚴格審查境外企業資信，并監督境外企業按照其申明的用途使用貸款資金。

對于如何還款，《通知》明確，境內銀行境外貸款還款幣種原則上應與貸款幣種保持一致。如境外企業確無人民幣收入償還境內銀行境外人民幣貸款，境內代理行或境外人民幣清算行與參加行可為境外企業償還貸款所產生的跨境人民幣結算需求辦理人民幣購售業務。境內銀行可為境外企業償還本銀行境外人民幣貸款所產生的跨境人民幣結算需求提供外匯風險對沖和外匯結匯服務。

將跨境資金流動納入宏觀審慎監管

在統一規范境內銀行開展境外貸款業務的同時，人民銀行有關負責人在答記者問中強調，要以風險防范為導向將銀行境外貸款業務跨境資金流動納入宏觀審慎管理政策框架。

一方面，《通知》為27家具備國際結算業務能力的境內銀行境外貸款余額設置了上限，上限計算方式為：境內銀行一級資本凈額(外國銀行境內分行按營運資金計)×境外貸款杠桿率×宏觀審慎調節參數。其中，國開行境外貸款杠桿率為1.5，進出口銀行為3，其余銀行為0.5。27家銀行的宏觀審慎調節參數目前均為1。

據上述有關負責人介紹，目前境外貸款余額上限設置充分考慮到了各行存量業務規模，并為銀行開展業務預留了充足空間。人民銀行、外匯管理局將根據宏觀經濟形勢和跨境資金流動情況對境外貸款杠桿率、宏觀審慎調節參數、匯率風險折算因子進行動態調整。

另一方面，《通知》要求境內銀行開展境外貸款業務的，應充分了解國際化經營規則和風險管理，建立完善的業務操作規程和內控制度。

中國銀行研究院研究員邱亦霖表示，《通知》在更好規范銀行境外貸款業務開展的同時對風險防范也提出了更高要求。銀行需要在宏觀審慎框架下對具體業務進行風險評估，以加強在國際化經營中的風險管理能力。

據悉，此前出臺的《中國人民銀行關于政策性銀行為合格境外機構辦理人民幣貸款業務和貨幣互換業務有關問題的通知》《中國人民銀行關于境內銀行業金融機構境外項目人民幣貸款的指導意見》同時廢止。(實習記者 許予朋)

關鍵詞： 境外貸款業務 本外幣一體化 人民銀行 金融機構