北京3月23日訊今日，宿遷聯盛科技股份有限公司（以下簡稱“宿遷聯盛”，603065.SH）打開漲停，截至收盤報22.39元，漲幅10.02%，成交額6.37億元，振幅5.45%，換手率69.10%，總市值93.81億元。此前該股連續兩個交易日漲停。

公司主營業務為高分子材料防老化助劑及其中間體的研發、生產與銷售，主要產品包括受阻胺光穩定劑、復配助劑、中間體及阻聚劑等。經過多年的行業深耕，公司已成長為全球最主要的光穩定劑制造與服務商之一。

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截至目前，公司的控股股東為聯拓控股。本次發行前公司股本總額為37,706.7572萬元，聯拓控股直接持有公司8,000.00萬股股份，占公司本次發行前總股本的21.22%。項瞻波直接持有公司3,250.00萬股股份，占公司本次發行前股份的8.62%，王小紅直接持有公司726.0783萬股股份，占公司本次發行前股份的1.93%，項瞻波與王小紅合計持有公司控股股東聯拓控股100%股權并通過聯拓控股控制公司8,000.00萬股股份，占公司本次發行前股份的21.22%，項瞻波和王小紅合計控制公司31.76%股份的表決權。因此，項瞻波和王小紅為公司的實際控制人。公司實際控制人最近三年沒有發生變更。

宿遷聯盛于2022年9月29日首發過會，證監會第十八屆發行審核委員會2022年第112次發審委會議提出詢問的主要問題：

1、請發行人代表說明:(1)2021年銷售收入較2020年大幅增長、2021年外銷收入增幅遠高于內銷的原因及合理性,是否與同行業公司變動趨勢一致;(2)相關貿易商客戶是否實現最終銷售,向終端客戶銷售單價低于向貿易商客戶銷售單價的原因及合理性;(3)外銷收入的真實性,報告期各期報關出口數據、出口退稅金額與境外銷售收入是否匹配;(4)外銷收入的穩定性和可持續性,相關國家的貿易政策、新冠疫情以及匯率波動對發行人外銷收入的影響,發行人采取的應對措施及其有效性;(5)2021年海運運費大幅增長對境外銷售毛利率的影響。請保薦代表人說明核查依據與過程,并發表明確核查意見。

2、發行人產品、主要原材料涉及危險化學品,部分產品產能利用率超過100%。請發行人代表說明:(1)相關資質到期后是否存在無法續期的風險,交易對象是否具備相關危險化學品的生產、銷售或運輸資質;(2)是否曾發生安全生產事故或環保事故,有關部門對發行人安全生產及環保檢查發現的主要問題及風險隱患的整改措施是否落實到位;(3)超產能生產的原因及整改情況,是否存在被行政處罰的風險,是否對發行人造成重大不利影響;(4)是否存在設備超負荷運行的情形,相關折舊計提是否充分;(5)安全生產、環保的內控制度是否健全并有效執行,是否存在重大安全生產和環保隱患。請保薦代表人說明核查依據與過程,并發表明確核查意見。

3、經銷商締睿公司2019年、2020年為發行人第二大客戶、第一大客戶;2021年退出發行人前五大客戶,締睿公司部分客戶成為發行人直銷客戶。請發行人代表說明:(1)通過締睿公司向最終客戶供貨的商業合理性,2020年對締睿公司銷售大幅增長的原因及合理性,是否存在壓貨情形;(2)2021年締睿公司下游客戶變更銷售模式的合理性,下游客戶成為發行人直銷客戶的訂單獲取方式、主要合同條款與締睿公司原經銷模式是否存在差異,是否存在訴訟仲裁等法律風險;(3)締睿公司股東及相關采購人員與發行人控股股東、實際控制人等是否存在關聯關系,是否存在特殊利益安排。請保薦代表人說明核查依據與過程,并發表明確核查意見。

4、發行人因出口貨物出口申報商品編號錯誤,分別于2018年3月和2021年10月受到行政處罰。請發行人代表說明:(1)光穩定劑622產品編號申報錯誤的原因、2018年初至今光穩定劑944產品商品編號變更的原因及依據;(2)其他出口產品是否存在申報商品編號錯誤的情形;(3)目前是否因出口申報商品編號錯誤正在受到海關、稅務部門的調查,是否構成本次發行障礙。請保薦代表人說明核查依據與過程,并發表明確核查意見。

宿遷聯盛于2023年3月21日在上交所主板上市，發行數量為4,190.00萬股（全部為新股發行，不進行老股轉讓），發行價格為12.85元/股。宿遷聯盛的保薦機構（主承銷商）為國泰君安證券股份有限公司，保薦代表人為賈瑞興、官航。

宿遷聯盛本次發行募集資金總額53,841.50萬元，扣除發行費用后，募集資金凈額為46,662.71萬元。宿遷聯盛于2023年2月16日披露的招股說明書顯示，公司擬募集資金46,662.71萬元，用于光穩定劑、阻聚劑及關鍵中間體等系列產品建設項目。

宿遷聯盛本次發行費用總額為7,178.79萬元，其中國泰君安證券股份有限公司獲得保薦及承銷費用5,233.32萬元。

2019年、2020年、2021年、2022年1-6月，宿遷聯盛的營業收入分別為99,459.33萬元、121,477.91萬元、173,402.59萬元、91,658.05萬元；歸屬于母公司所有者的凈利潤分別為12,958.35萬元、17,921.28萬元、23,413.68萬元、16,536.82萬元；扣除非經常性損益后的歸屬于母公司所有者的凈利潤分別為14,392.84萬元、17,567.54萬元、23,548.15萬元、16,514.54萬元。

2019年至2022年1-6月，宿遷聯盛銷售商品、提供勞務收到的現金分別為74,353.88萬元、90,760.54萬元、138,823.19萬元和72,398.73萬元；經營活動產生的現金流量凈額分別為10,911.93萬元、10,343.04萬元、15,793.41萬元和9,896.37萬元。

經計算，2019年至2022年1-6月，宿遷聯盛的收現比分別為0.75、0.75、0.80、0.79，凈現比分別為0.84、0.58、0.67、0.60。

2022年，公司實現營業收入179,236.67萬元，同比增長3.36%；實現歸屬于母公司股東凈利潤24,633.45萬元，同比增長5.21%；實現扣非后歸屬于母公司股東凈利潤24,515.69萬元，同比增長4.11%；經營活動產生的現金流量凈額為25,081.55萬元，同比增長58.81%。

2023年第一季度，宿遷聯盛預計營業收入為43,000萬元至53,000萬元，同比變動-10.29%至10.57%；歸屬于母公司股東凈利潤為5,700萬元至6,700萬元，同比變動-28.09%至-15.47%；扣非后歸屬于母公司股東凈利潤為5,700萬元至6,700萬元，同比變動-27.76%至-15.09%。

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